Qué es una renta vitalicia

Una renta vitalicia (annuity) es un contrato con una compañía de seguros. Usted paga una suma global o una serie de pagos, y la aseguradora promete crecimiento con impuestos diferidos, un flujo de ingresos o ambas cosas. Las rentas vitalicias se usan sobre todo para la jubilación: para convertir ahorros en ingresos que no se agoten, para añadir ingresos garantizados a la Seguridad Social y las pensiones, o para diferir impuestos sobre ahorros más allá de los límites de los planes de jubilación.

Principales tipos de rentas vitalicias

  • Las rentas inmediatas empiezan a pagar ingresos en torno a un año después de la compra, de por vida o durante un periodo fijo.
  • Las rentas diferidas acumulan valor primero y pagan después, mediante retiradas o conversión en renta.
  • Las rentas fijas acreditan un tipo de interés garantizado durante un periodo fijo.
  • Las rentas fijas indexadas acreditan intereses basados en parte en un índice de mercado, sujetos a topes o tasas de participación, con protección frente a las pérdidas del índice.
  • Las rentas variables invierten en subcuentas similares a los fondos de inversión, por lo que los valores suben y bajan con los mercados. Son valores registrados en la SEC y vendidos conforme a las normas de FINRA.

Las rentas fijas y fijas indexadas están reguladas por los departamentos de seguros estatales. Los anexos opcionales, como las prestaciones de retirada vitalicia garantizada o las prestaciones por fallecimiento mejoradas, añaden garantías a cambio de un cargo anual adicional.

Comisiones y cargos de rescate

Los costes de las rentas vitalicias pueden ser considerables. Las rentas variables suelen conllevar cargos de mortalidad y gastos, comisiones administrativas, gastos de los fondos y comisiones de los anexos. La mayoría de las rentas diferidas imponen cargos de rescate si retira más de un importe libre durante los primeros años. La guía para inversores de la SEC da el ejemplo de un cargo del 7 por ciento en el primer año que disminuye cada año hasta que termina el periodo de rescate. Muchos contratos permiten retirar una parte cada año sin cargo.

Impuestos

Las ganancias dentro de una renta vitalicia no calificada crecen con impuestos diferidos y tributan como ingresos ordinarios al retirarse. Según la Publicación 575 del IRS, la parte sujeta a impuestos de la mayoría de las distribuciones tomadas antes de los 59 años y medio está sujeta a un impuesto adicional del 10 por ciento, con excepciones como el fallecimiento, la incapacidad y ciertas series de pagos sustancialmente iguales. Mantener una renta vitalicia dentro de una IRA o un 401(k) no añade diferimiento fiscal adicional. Un intercambio conforme a la Sección 1035 permite pasar de una renta vitalicia a otra sin impuestos actuales, aunque puede comenzar un nuevo periodo de rescate.

Protecciones al consumidor

La mayoría de los estados han adoptado las revisiones de 2020 de la NAIC a su Reglamento Modelo de Idoneidad en las Transacciones de Rentas Vitalicias (Suitability in Annuity Transactions Model Regulation), que exigen a los productores actuar en el mejor interés del consumidor y documentar la base de una recomendación. Los contratos de renta vitalicia incluyen un periodo de prueba gratuito («free look»), de diez días o más según el estado y el producto, para cancelar. Si una aseguradora quiebra, las asociaciones estatales de garantía de seguros de vida y de salud protegen los valores de las rentas hasta los límites fijados por la ley estatal, comúnmente $250,000 en valor presente por titular y por aseguradora.

Cómo elegir una renta vitalicia

Empiece por la función que quiere que cumpla: ingresos de por vida, protección del capital o crecimiento con impuestos diferidos. Compare los tipos garantizados, los topes y las tasas de participación, los costes anuales totales, el calendario de rescate y la calificación de solidez financiera de la aseguradora. Evite poner dinero que pueda necesitar pronto en un contrato con un periodo de rescate largo, y sea prudente al sustituir una renta vitalicia existente si eso reinicia los cargos de rescate. Pida por escrito todas las comisiones y compare varias ofertas.

Cómo funcionan los pagos y los siniestros

Puede obtener dinero mediante retiradas parciales, retiradas sistemáticas, un anexo de retirada garantizada o la conversión en renta (annuitization), que transforma el valor en pagos programados. Cuando fallece el titular, los beneficiarios presentan una reclamación con un certificado de defunción y eligen una opción de pago, cada una con resultados fiscales distintos. Mantenga actualizadas las designaciones de beneficiarios. Polis Re no ofrece una calculadora de rentas vitalicias, pero puede solicitar cotizaciones para comparar ofertas de rentas vitalicias de varias aseguradoras. Los contratos los emiten aseguradoras autorizadas y se tramitan a través de productores autorizados en su estado.